乾隆年间，红花会(huì )崛起，企图推翻满清统治。红花会(huì )总舵主于万亭偷入禁宫，告以乾隆(lóng )（任达华）本乃汉人之身世，乾(qián )为安全计，杀于灭口。于之义子陈家洛（彭文坚）乃乾胞弟，于死后接任为总舵主，继承反清复汉大业，陈得悉乾出游江南，乃与文泰(tài )来（石修）、骆冰（陈敏儿）、余鱼同（吴启华）等十四当家齐赴杭州，利用名妓玉如意（戚美珍）之美色，引乾至六(liù )和塔，痛陈利害，逼乾与红花会(huì )合作，共谋反清。　　陈在回疆认识霍青桐（罗慧娟），二人暗生情素，后因李沅芷（黎美娴）女扮男装与桐态度亲密，陈误以为桐心有所属，失意万分。陈替乾(qián )取回身(shēn )世证物之时，遇(yù )香香公主（梁佩玲），两人一见钟情，互订终生。后得知(zhī )香乃桐之妹，又得知误会了桐，困(kùn )苦不已。　　乾因迷恋香，派张召重（岳华）掳香入宫，逼为妃妾。时陈已取证物回，嘱乾遵守诺言。乾因受制于太后，复(fù )知香对(duì )陈(chén )痴心，乃背信弃盟，设宴雍和宫，欲将红(hóng )花会一网打尽……华）掳香入宫，逼为妃妾。时陈已取证物回，嘱乾(qián )遵守诺言。乾因受制于太后，复知香对陈痴心，乃(nǎi )背信弃盟，设宴雍和宫(gōng )，欲(yù )将红花会一网打尽……